Реальные инвестиции
Под реальными инвестициями понимаются вложения в различного рода активы. Это может быть выделение денежных средств на покупку тех или иных ресурсов или же снабжение ими предпринимателя в готовых формах. То есть, например, если бизнесу нужны обрабатывающие станки, то инвестор может осуществить “реальное” вложение, выделив средства на приобретение техники или снабдив партнера уже готовыми образцами агрегатов.
“Идеальные” вкладчики в рамках проектов такого типа – государственные фонды. Почему? Как говорят эксперты, такого рода организации склонны держать ход выполнения инвестпроектов под контролем. Это сделать гораздо легче, если предмет мониторинга – реальный актив.
Идеальный бизнес, которые имеет наибольшие шансы получить подобное финансирование, – малое или среднее предприятие производственного типа (выпускающее товары), которое присутствует на рынке 3-5 лет и больше.
Как найти “реального” инвестора? Что может вызвать у человека или организации интерес к вложениям в активы компании? Эксперты рекомендуют пробовать следующие тактики:
– показать, как с годами росла прибыль, совершенствовалась стратегия управления фирмой;
– дать понять, что владелец компании – опытный и компетентный человек;
– показать, что бизнес устойчив: есть поставщики, налажен сбыт.
Обычно, если фирма прибыльна, а рынок сбыта достаточно велик, не возникает проблем с тем, как найти инвестора, готового вложиться в “реальные” активы предпринимателя.
Венчурные инвестиции
Данный тип вложений предполагает наибольшие риски для инвестора, однако содержит в себе вероятность получения очень большой прибыли. Отношения между предпринимателем и субъектом, вкладывающим денежные средства, допускают 100 % убыточность по итогам ведения бизнеса. Однако и прибыль инвестора может составить сотни, а то и тысячи процентов.
Пример. Петров разработал технологию выпуска неизнашиваемых носков с применением нанотехнологий и предложил Иванову вложить 10 млн руб. в их промышленное производство. Тот согласился. По договору между бизнесменом и инвестором, второй получал 80 % акций компании и сохранял за собой эту долю вне зависимости от успехов фирмы.
Вариант первый: инновационные носки Петрова стал покупать весь мир. За три года капитализация компании доросла до 10 млрд долларов. 8 из которых теперь принадлежат Иванову. Вариант второй: инновационные носки Петрова оказались невостребованными. Убыток компании составил 7 млн руб. Иванов в итоге остается владельцем доли, исчисляемой в 80 % от оставшегося капитала фирмы, то есть активов на сумму 2,4 млн, и не имеет никаких претензий к Петрову.
Конечно, вышеописанная история – скорее фантастика, чем реальность. Венчурный рынок – место, где найти инвесторов для бизнеса невероятно тяжело. Как правило, фонды и частные лица, предпочитающие агрессивную стратегию вложений, выбирают 1-2 предпринимательских проекта из 100. Подобрав 10-15, они ждут (и притом, как считают многие эксперты, небезосновательно) банкротства 7-8 из них, то есть больше половины. И только за счет успешности остальных компаний окупают расходы и выходят в прибыль.
Идеальный бизнес для вложений такого типа: стартап, маленькая организация, которая только что вышла на рынок или же только собирается это сделать. Венчурная стратегия – один из лучших способов найти инвестора для открытия бизнеса, несмотря на вышеописанные сложности. Главное здесь – не останавливаться в поиске, предлагать, действовать. И тогда у компании появится шанс попасть в те самые 1-2 “элитных” процента.
Идеальные венчурные инвесторы: частные организации (включая те, что специализируются на таком типе вложений), физлица. Интересно, что это могут быть также и некоторые государственные фонды. В частности те, что направлены на поддержку инноваций. Госструктуры, таким образом, понемногу становятся тем местом, где найти инвестора даже начинающему предпринимателю вполне реально.
Как привлечь финансирование? Эксперты советуют следующие тактики:
– рассказать инвестору в деталях о целевом рынке, о том, кто обязательно будет покупать инновационный продукт;
– дать понять, почему продвигаемое изделие или услуга лучше решений от конкурентов;
– рассказать об успехах продвижения похожего продукта (если такие прецеденты есть) на других рынках.
Составление презентации для вкладчиков
Такое занятие, как поиск инвестора для бизнеса предоставляет собой всестороннюю тщательную подготовку. И один из этапов – составление презентации, которая может зацепить будущего источника финансирования, заставить выбрать ваш проект.
Прежде всего, необходимо понять – готовы ли вы быть партнером, брать на себя ответственность за дополнительное финансирование проекта.
После можно приступать к созданию презентации себя и своей идеи.
Для начала стоит понять, на какую сумму инвестиций вы рассчитываете. От этого можно будет отталкиваться. Нужно высчитать все будущие расходы, детально расписать их в бизнес-плане, который будет показываться вкладчику. Для открытия предприятия с нуля обычно не дают частные займы – форма работы будет долевая. Вкладчики в большинстве случаев хотят процент акций будущей компании.
Вторым этапом будет обновление бизнес-плана, устранение всех недочетов, дополнение его подробной информацией. Анализами актуальности, целевой аудитории и спроса на рынке. Нужно спрогнозировать развитие предприятия на будущее, его перспективы, сроки окупаемости.
Далее идет пункт об инвесторе – его нужно изучить, чтобы при встрече не возникало неловкостей, вы должны быть уже заочно знакомы из-за собранной информации о нем. Чем больше сведений получите, тем сильнее повысятся шансы на успешные переговоры. Инвесторы для открытия бизнеса обычно делают вклады в определенные сферы, которые кажутся им перспективными и доходными.
Следующий шаг – уточнение всех деталей будущей встречи. Составьте письмо, в котором укажите от кого узнали о нем, если получится, приложите рекомендации. Расскажите о себе – чем занимаетесь, какое у вас образование, об опыте в сфере предпринимательства. Не стоит утаивать важную информацию. Если уже были сотрудничества с другими организациями – укажите их. Также прикрепите график, когда вы можете встретиться лично – нужно быть достаточно гибким, ведь бизнесмены – занятые люди.
Встречаться с лицом, финансирующим проекты нужно с четкой позицией, обоснованиями идеи и выгоды, которую он может получить. Не забывайте о честности в своих рассказах, опытный человек вмиг раскусит ложь и на этом разговор прекратится.
Частные инвесторы
Частные инвесторы, готовые вкладывать свои деньги в начинающий бизнес, называются бизнес-ангелами. Также существуют и организации, подсказывающие новичкам, как найти инвестора для своего проекта. Менеджеры этих компаний помогут подготовить необходимые документы к инвестиционным сессиям для того, чтобы найти максимальное количество потенциальных бизнес-ангелов.
Благодаря помощи ассоциаций проблема того, как найти частного инвестора, теряет актуальность. Но не решается гарантированно. Поэтому даже в случае отказа в инвестировании не стоит опускать руки. В любом случае каждый, обратившийся в такое объединение, гарантированно получит массу знаний и опыта, а также понимания инвестиционного бизнеса в целом.
Чек-лист: сможете ли вы привлечь инвестиции в бизнес?
Проверьте, готовы ли вы к встрече с потенциальным инвестором и к ответам на его вопросы перед началом активного поиска:
Вы провели анализ рынка, конкурентов, их ценовой и продуктовой политики.
У вас есть бизнес-план, написанный в трех вариантах — для идеальных условий, временных трудностей и серьезных неприятностей.
Сформирована команда проекта — закрыты руководящие должности, каждый понимает свой участок работ и свою зону ответственности.
У команды проекта есть тематический бэкграунд — образование, успешная работа в похожих проектах или на аналогичных должностях.
Создана минимально жизнеспособная версия продукта, которую можно показать потенциальному инвестору.
Проведена тестовая рекламная кампания или кампания на краудфандинговой площадке, эксперимент подтвердил интерес аудитории.
Если бизнес уже запущен, то проведена ли его объективная оценка.
Инициаторы проекта имеют вес в той сфере, в которой запускают/развивают бизнес.
Есть «карта местности» — вы понимаете, где будете искать инвесторов, и то, кому из инвесторов (бизнес-ангелов, фондов, акселераторов) вы можете быть интересны и подходите по профилю.
Какая бывает помощь и поддержка предпринимателям?
Во время открытия дела может потребоваться не только бизнес инвестиции со стороны. Начинающему бизнесмену требуется помещение, оборудование, расходные материалы, персонал. Для этих вопросов были разработаны особенные формы поддержки.
Коворкинг
Решение, помогающее запустить дело без дополнительных расходов на аренду помещений. Коворкинг называют еще «пространством, как услугой». Конечно, такой вариант не предполагает материальной помощь, но существенно сокращает траты на аренду помещения.
Также плюс таких организаций – оплату можно совершать ежемесячно, не заключая долговременных договоров.
Бизнес-инкубатор
Бизнес-инкубатор – фирма, предлагающая не только все необходимое для ведения бизнеса, не заботясь об остальных проблемах, но и широкий спектр различных услуг. Они могут быть направлены на исследование рынка, целевой аудитории, конкурентов, для обучения сотрудников и другие. Компании помогают создать из сотрудников настоящих экспертов в маркетинге, управлении персоналом, общении с поставщиками, заказчиками.
Один из плюсов инкубатора – связь с инвесторами. Они могут помочь в поисках финансирования. Такая стратегия максимально успешна, если вы так и не смогли найти инвестора для открытия бизнеса. Цель подобных компаний – помочь малому предпринимательству развиться, избежать ошибок на начальных этапах открытия и развития.
Акселераторы бизнеса
Можно сказать, что акселераторы – следующая ступень бизнес-инкубаторов. Все из-за того, что они обеспечивают дополнительно финансовую поддержку малому бизнесу. Ускорительные программы имеют свои разработанные требования, сроки и планы развития.
Предприниматели получают поддержку в виде постоянных консультаций, обучения, после которого у них имеется определенный объем знаний для продвижения собственного дела. Также к развитию подключают СМИ, инвесторов и опытных предпринимателей.
Но в то же время компания должна представить действительно стоящую программу, которую акселератор захочет развивать.
Портфельные инвестиции
Когда гражданин Иванов говорит: “Я вложился в бизнес Петрова” (что смотрится достаточно контрастно с предыдущим его “заявлением”), то это значит, что он произвел портфельные инвестиции. Под такого рода операциями подразумевается передача денежных средств в пользу активов бизнеса с последующей целью получения дохода по факту роста капитализации (выручки компании).
Пример. Фирма Петрова имеет капитализацию в 1 млн руб. Пришел гражданин Иванов и предложил предпринимателю сделку. Фирма Петрова получает 200 тыс. рублей инвестиций в обмен на 20-процентную долю в компании. Предприниматель соглашается. Бизнес оказывается успешным, и через год фирма Петрова вырастает до 2 млн. руб. Иванов, как мы помним, вложив 200 тыс., получил долю в ней в размере 20 %. Которая теперь равна 400 тыс. руб.
Интереснейший вопрос, касающийся портфельных инвестиций, заключается в следующем: а как определить ту самую долю, которую предприниматель уступит инвестору? Однозначного ответа на него нет, но опытные эксперты рекомендуют руководствоваться такими принципами:
– контрольный пакет акций в любом случае оставлять за собой;
– при наличии патентов и авторских прав – не уступать их в обмен на минимальную долю инвестора (т. к. это самый главный актив);
– отдавать процент владения бизнеса, оценивая вероятный объем последующих раундов вложений (если какие-то другие инвесторы есть в перспективе, для них тоже должен быть отведен “запас” долевого участия).
Безрисковые инвестиции
Такого рода вложения направлены на извлечение практически гарантированной прибыли (как правило, небольшой). Это тип инвестиций сравним (а по большей части очень схож) с банковским депозитом, когда вкладчик, вложив денежные средства на определенный срок, возвращает их с процентами. Юридически отношения между инвестором и предпринимателями в рамках сделок указанного типа оформляются, как правило, в виде договоров займов или покупки облигаций.
Каков идеальный субъект безрисковых вложений? Это государственный фонд, крупная корпорация. Почему? Для тех и для других очень важна стабильность. Прибыльность – на втором месте.
Идеальный бизнес: крупная государственная или частная корпорация с очень большой капитализацией (позволяющей обслуживать облигации и займы).
Как заинтересовать инвестора? Эксперты полагают, что можно так:
– предельно прозрачно публикуя финансовую отчетность;
– показывая фактические результаты деятельности (охват рынков, рейтинги и т. д.);
– убедить в устойчивости бизнес-модели.
Что хотят видеть инвесторы
Профессиональные инвесторы интересуются следующими вопросами:
- общей суммой капиталовложения и долей инвестируемых денег в проекте;
- процентной ставкой на вложения – стандартные проценты, предлагаемые финансовыми организациями, равны 14-15% годовых, инвестор заинтересован в больших доходах;
- временем возврата вложенных денег – сроки измеряются в месяцах-годах, расчет проходит от точки, когда прибыль полностью перекроет стартовый капитал;
- предположительные риски – честное описание всех возможных трудностей повысит имидж начинающего предпринимателя в глазах инвестора.
На титульной странице бизнес-плана должны присутствовать
следующие данные:
- Объем инвестиций;
- Процентная ставка с дохода;
- Максимальное время полной окупаемости.
Если предположительного партнера не устроит указанная
информация, то с остальным проектом он знакомиться не будет. Ничего, кроме
прибыли, инвестора не интересует. Нестандартность, социальная значимость,
польза для жизни пингвинов в условиях Южной Африки и прочая трогательная мишура
никого не волнует. Основное правило привлечения инвесторов: логическое описание
его доходов с минимальными затратами.
Венчурные фонды и ангелы
Венчурные фонды – это особый тип инвестиционных фондов. Главное отличие – законодательное разрешение инвестировать средства в доли или ценные бумаги стартапов или высокорискованных предприятий. Капиталы фонда создаются за счет компаний и частных инвесторов, которые и направляются на развитие предприятий на его ранней стадии.
Еще одним элементом системы венчуров являются бизнес-ангелы. В отличие от фондов, последние – это компании-инвесторы, рискующие только своим капиталом. Отличается и размер инвестиций. Фонды могут вложить в проект до 1,5 млн долларов, а бизнес-ангелы ограничиваются суммой до 500 тыс.
Получить инвестиции для начала реализации проекта в таких структурах вполне реально. При этом необходимо понимать, что вы получаете кредит, расплачиваться за который в случае успеха придется частью своего дела. Но тем не менее венчуры и бизнес-ангелы являются одними из самых честных частных инвесторов. Все сделки с такими структурами регламентированы и находятся под контролем государства.
В России действуют венчурные фонды и с государственным участием. Их деятельность направлена на поддержку предприятий научно-технической сферы.
Уровень риска: средний.
В 2015 году в РФ действовало 22 региональных венчурных фонда, осуществляющих инвестиции в развитие предприятий научно-технической сферы. С 2006 по 2013 годы через эти структуры на поддержку компаний было выделено 8,9 млрд рублей.
Выбор между кредитом, инвестициями или собственным капиталом
Согласно действующему законодательству, оформить отношения с инвесторами на официальном уровне имеют право только компании, что исключает такую возможность для предпринимателей, которые ограничиваются лишь договором в устной форме. Эта ситуация ведет к тому, что ни индивидуальный предприниматель, ни инвестор не имеют никаких гарантий. В таком случае, при возникновении споров, разрешить проблемы становится очень сложно, что касается и предпринимателя, и инвестора.
Выбор между кредитом, инвестициями или собственным капиталом
Конечно, наиболее предпочтительным вариантом начала нового бизнеса является открытие его на свои финансовые средства. Так вся последующая прибыль будет принадлежать только вам. В случае привлечения денег инвестора, определенный процент от выручки будет поступать ему, что может заметно сказаться при росте оборотов молодого предприятия.
Многие инвесторы требуют 40-50 % от доли (а порой и больше), поэтому если вы хотите открыть свое небольшое ателье, курсы переподготовки или, скажем, кафе-мороженое, лучше постараться обойтись без помощи «из вне». В крайнем случае, для оборотных средств можно воспользоваться кредитами, которые предоставляют различные банки.
Для технологического бизнеса, основывающегося на производстве продуктов, не имеющих альтернатив и становящихся результатом научных и технических открытий, велика вероятность «прогореть», поэтому очень важен размер стартового капитала: чем больше – тем лучше.
В таком случае без инвестора трудно обойтись, ведь большие кредиты накладывают на владельца бизнеса серьезные обязательства, которые не исчезнут в случае неудачи. Привлекая инвестиции, бизнесмен таким образом оберегает себя в случае провала. Строя большую компанию, владельцы зачастую обращаются к инвесторам, сотрудничество с которыми обходится в круглую сумму от прибыли компании.
Если же у вас нет совершенно никаких средств, лучше отказаться от инвестиционной «помощи», потому что требовательные инвесторы могут склонить вас на подписание договора, выгодного только им, и совершенно не выгодного для будущей компании.
7 способов найти инвестора стартапу
Присмотритесь к окружающим вас близким людям
Стартовый капитал можно попросить у друзей и родственников, которые вам доверяют и точно уверены в вашем успехе. Такой источник средств для реализации проекта не станет для вас непосильной ношей, облагаемой процентом.
Однако, этот вариант годится, только если вам нужна сравнительно небольшая сумма. Помните, что риск прогореть не так страшен, нежели вероятность рассориться с близкими людьми.
Воспользуйтесь государственной поддержкой
Хотя эта процедура обычно затягивается, а сумма выделяемых средств не очень большая, всё же этой помощи вполне хватит, чтобы облегчить вам гнетущие расходы на рекламу или, например, покупку необходимого оборудования. Из плюсов этого способа отметим, что он является неплохим подспорьем при подаче заявки на льготный кредит.
Сфера деятельности, финансируемая государством, ограничивается в нашей стране сельским хозяйством и ему подобными специфическими областями. Мелкие гранты, как правило, не превышают 300 000 рублей, а на крупные суммы подача заявки сопряжена с большими сложностями и низкой вероятностью одобрения.
Онлайн-платформы
Для начала своего бизнеса можно воспользоваться онлайн-платформами, где размещается актуальная информация об этапах ведения бизнеса, а также о потенциальных инвесторах. Так что для открытия своего дела вовсе не обязательно вставать с дивана, чтобы найти нужных людей.
Онлайн-платформы
Краудфандинг
В век информационных технологий всемирная сеть захватывает все сферы человеческой деятельности, проникая и в бизнес. Зарегистрировавшись на специальных платформах, можно привлечь инвестора к своей идее
Уделите больше внимание карточке проекта, а точнее – её внешнему виду, карточка должна быть очень привлекательной. Если ваша реклама зацепит инвесторов, они могут профинансировать бизнес
В случае, если требуемая сумма так и не набралась, все средства возвращаются обратно к своим жертвователям.
Бесплатная реклама
Помимо вашей родни и знакомых, средства на ваш новый проект могут выделить и просто заинтересованные в этом люди. Плотно занимайтесь поиском таких возможностей и не упускайте из вида идейных людей с широкой душой, способных легче любого другого инвестора, не вникая в тонкости и не оценивая возможные риски всерьез, выделить деньги на ваш бизнес.
Только до 24.11
Как за 3 часа разбираться в IT лучше, чем 90% новичков и выйти надоход в 200 000 ₽?
Приглашаем вас на бесплатный онлайн-интенсив «Путь в IT»! За несколько часов эксперты
GeekBrains разберутся, как устроена сфера информационных технологий, как в нее попасть и
развиваться.
Интенсив «Путь в IT» поможет:
- За 3 часа разбираться в IT лучше, чем 90% новичков.
- Понять, что действительно ждет IT-индустрию в ближайшие 10 лет.
- Узнать как по шагам c нуля выйти на доход в 200 000 ₽ в IT.
При регистрации вы получите в подарок:
«Колесо компетенций»
Тест, в котором вы оцениваете свои качества и узнаете, какая профессия в IT подходит именно вам
«Критические ошибки, которые могут разрушить карьеру»
Собрали 7 типичных ошибок, четвертую должен знать каждый!
Тест “Есть ли у вас синдром самозванца?”
Мини-тест из 11 вопросов поможет вам увидеть своего внутреннего критика
Хотите сделать первый шаг и погрузиться в мир информационных технологий? Регистрируйтесь и
смотрите интенсив:
Только до 24 ноября
Получить подборку бесплатно
pdf 4,8mb
doc 688kb
Осталось 17 мест
Платная реклама
Платная реклама – более действенный способ, поскольку охват аудитории будет намного шире бесплатных площадок. Она может быть представлена в виде контекстной рекламы в поисковике, в формате баннера, модульной рекламы в СМИ и т.п
Главная забота: объявление должно цеплять, притягивать к себе внимание
Найти инвестора после открытия бизнеса среди появившихся заинтересованных людей
В качестве простого примера приведем ситуацию: вы решили открыть свою кондитерскую, но денег совсем нет. Тогда стоит начать изготовление тортов, кексов и пирожных прямо на дому.
Продавайте свой товар знакомым, и вы не заметите, как положительные отзывы о вас разнесутся среди множества людей. Сарафанное радио может стать для вас отличной рекламой. Возможно, среди тех, кто услышит о вашем умении, найдется потенциальный инвестор, готовый вкладываться в ваш бизнес.
Конечно, приведенный пример – это формальность, но суть он вполне отражает. Подобным способом можно продвигать самые разные интересные задумки. Было бы желание и фантазия.
Мифы о финансировании малого бизнеса
Прежде чем мы перейдем к наиболее жизнеспособным вариантам для финансирования бизнеса, давайте развеем некоторые популярные мифы о финансировании. Лучше иметь дело с реальностью, с которой вы можете работать.
Миф №1: Венчурный капитал – растущая возможность для финансирования бизнеса. На самом деле, венчурное финансирование очень редко и практически не обеспечивает достаточного роста. Венчурный капитал – это деньги, которые выделяются для создания нового бизнеса, обладающего потенциалом как высокого роста, так и высокого риска.
Эти компании, как правило, сосредотачиваются на здравоохранении или новых технологиях, включая такие вещи, как программное обеспечение, Интернет и сетевые технологии. Однако такие деньги выделяются только очень немногим быстрорастущим компаниям с мощными управленческими командами. Такое финансирование не подходит для малого бизнеса.
Миф №2. Банковские кредиты – наиболее вероятный вариант финансирования нового бизнеса. На самом деле банки не финансируют бизнес-стартапы, так как им нельзя инвестировать деньги вкладчиков в неоправданные и рискованные предприятия.
Миф №3: Бизнес-планы продают инвесторам. На самом деле это не так. Хорошо написанный и убедительный бизнес-план представляет ваш бизнес для инвесторов в деталях, однако они вкладывают в ваш бизнес, а не просто в план. Вы должны создать команду и разработать продукт, только после этого у вас появятся реальные шансы на привлечение инвесторов.
Никто не вкладывает деньги в идеи или планы. Редкое исключение представляет собой особый случай, когда инвесторы хорошо знают предпринимателя и готовы вкладывать в него средства на ранней стадии его развития. В этом случае они вкладывают средства в предпринимателя, а не в план.
Как подготовить инвестиционное предложение
В вопросе о том, как привлечь инвестора в свой бизнес первостепенное значение нужно отдавать аспекту, затрагивающему порядок формирования предложения, которое непременно должно заинтересовать источник внешнего финансирования.
Бизнес предложение должно строиться на следующих основополагающих моментах:
- Подобрать правильную форму изложения, которая предпочтительнее для потенциального инвестора;
- Краткое и емкое изложение основной сути вложений;
- На какой результат может выйти бизнес благодаря внешнему финансированию и размер вероятной прибыли, на которую может претендовать инвестор;
- Излагать особенности предложения следует от главного к второстепенному, при этом желательно уместить все пункты на листе формата А4;
- Следует делать максимальный концентрат рентабельности идеи на разделе, описывающем сам проект.
Подготовка инвест-предложения осуществляется по следующему алгоритму:
- Резюме проекта;
- Сведения о компании и рынке, описание отрасли развития;
- Клиенты;
- Конкурентная среда;
- Стратегия бизнеса;
- Риски;
- Персонал, команда;
- Преимущества;
- Посевное финансирование (объем капитала, который вложил сам предприниматель);
- Потребность в инвестировании;
- Показатели инвестирования;
- Порядок использования средств внешнего финансирования;
- Результат, который может получить инвестор:
- Размер дохода;
- Период окупаемости.
Инвестиционное предложение всегда сопровождается бизнес-планом, четко описывающем все расчеты по издержкам, доходам, порядок проведения организационных и производственных операций.
В дополнение инвестору можно предоставить следующие документы на ознакомление:
- Финансовая отчетность компании;
- Рекомендательные письма;
- Действующие договоры с контрагентами;
- Каталоги, образцы продукции, товаров;
- Сведения о налоговых отчислениях;
- Графики финансовых, производственных показателей;
- Контакты руководящего состава компании.
